Previsões de hipotecas: a volta da inflação não é boa para compradores de imóveis –

• A taxa de juros hipotecários se manteve estável em torno de 7% desde o final de janeiro
• A inflação subiu 3% nos últimos 12 meses, acima das expectativas do mercado
• A incerteza sobre as tarifas e outras políticas da administração Trump complicam a previsão

O mercado hipotecário estava mais calmo do que o habitual nas últimas semanas, com as taxas se mantendo estáveis ligeiramente abaixo de 7% desde o final de janeiro. No entanto, os potenciais compradores de casas devem se preparar para alguma turbulência. A divulgação do Índice de Preços ao Consumidor de janeiro mostrou uma inflação de 3% nos últimos 12 meses, acima das expectativas do mercado. Dados econômicos fortes tendem a elevar o rendimento dos títulos, o que se traduz em taxas de juros hipotecárias mais altas. Todos estão observando como esses novos dados irão influenciar as decisões de taxas de juros do Federal Reserve nos próximos meses. Depois de fazer três cortes nas taxas de juros no ano passado, o banco central sinalizou que não tem pressa em continuar reduzindo as taxas. Os impactos desconhecidos das tarifas pesadas e outras políticas da administração Trump, que provavelmente serão inflacionárias, complicam ainda mais a perspectiva. Uma inflação alta que se afasta da meta anual do Fed de 2% manterá as taxas de empréstimo mais altas por mais tempo. Segundo a ferramenta CME FedWatch, que rastreia as expectativas de mercado para ajustes nas taxas de juros, a probabilidade da próxima redução de taxa mudou de maio para julho ou até mesmo depois. Alguns especialistas dizem que aumentos de preços maiores do que o esperado podem manter o Fed com as mãos atadas até o final de 2025 ou o início do próximo ano. Embora as decisões de política monetária do Fed impactem apenas indiretamente o mercado hipotecário, uma inflação mais alta e taxas de juros mais altas geralmente se traduzem em hipotecas mais caras para os mutuários a longo prazo. A maioria das previsões econômicas aponta para uma redução gradual nas taxas de hipoteca ao longo de 2025, mas não por muito tempo. A Fannie Mae espera que as taxas de hipoteca fixas de 30 anos fiquem acima de 6,5% durante a maior parte do ano. Essa previsão está ligada às expectativas de uma inflação mais amena, um mercado de trabalho mais fraco e pelo menos um ou dois cortes nas taxas pelo banco central, nenhum dos quais parece iminente. Há também a ameaça das tarifas, que poderiam impactar negativamente a acessibilidade à moradia, colocando pressão ascendente nas taxas de empréstimo e no custo dos materiais de construção, como a madeira, usada para construir novas casas. Os economistas têm opiniões variadas sobre as tarifas e seu impacto, com muitos observando que é muito cedo para prever como a economia se sairá. Alguns dizem que qualquer possibilidade de guerras comerciais acirradas será inflacionária a longo prazo, à medida que as empresas repassam os aumentos de preços para os consumidores, diminuindo a possibilidade de o Fed reduzir as taxas. Outros veem as tarifas como apenas desencadeando uma elevação temporária nos preços que não afetaria o caminho de corte de taxa do Fed. Juntamente com a inflação, o Fed também está avaliando dados de emprego. Se o mercado de trabalho permanecer robusto pelos padrõe…

…oficiais, as taxas de empréstimo definitivamente permanecerão altas. Os aumentos de taxas de juros são geralmente usados para desacelerar a economia, enquanto os cortes nas taxas de juros são tipicamente usados para estimulá-la. No entanto, se os dados do trabalho enfraquecerem (houver um aumento no desemprego, por exemplo), o Fed poderia prosseguir com a redução das taxas de juros. Logan Mohtashami, analista líder da HousingWire, ainda espera que o Fed faça dois cortes nas taxas de juros este ano, mas não está contando com taxas de hipoteca dramaticamente mais baixas. “As taxas só cairão para cerca de 6% em resposta a uma preocupação econômica ou laboral significativa em 2025”, disse Mohtashami. Em resumo, o Fed provavelmente esperará até que a inflação esteja sob controle ou que o mercado de trabalho enfraqueça antes de tomar qualquer medida significativa, o que manterá a pressão ascendente sobre as taxas de hipoteca. Nunca é uma boa ideia correr para comprar uma casa sem saber o que você pode pagar, então estabeleça um orçamento claro para a compra de uma casa. Aqui está o que os especialistas recomendam antes de comprar uma casa:

• Construa sua pontuação de crédito. Sua pontuação de crédito ajudará a determinar se você se qualifica para uma hipoteca e a que taxa de juros. Uma pontuação de crédito de 740 ou superior ajudará você a se qualificar para uma taxa mais baixa.
• Guarde para um pagamento inicial maior. Um pagamento inicial maior permite que você faça uma hipoteca menor e obtenha uma taxa de juros mais baixa do seu credor. Se puder, um pagamento adiantado de pelo menos 20% também elimin…
• Compre de credores hipotecários. Comparar ofertas de empréstimos de vários credores hipotecários pode ajudá-lo a negociar uma taxa melhor. Os especialistas recomendam obter pelo menos duas a três estimativas de empréstimos de diferentes credores.
• Considere alugar. Escolher alugar ou comprar uma casa não é apenas comparar o aluguel mensal com o pagamento da hipoteca. Alugar oferece flexibilidade e custos iniciais mais baixos, mas comprar permite construir riqueza e ter mais controle sobre os custos de habitação.
• Considere os pontos de hipoteca. Você pode obter uma taxa de juros hipotecária mais baixa comprando pontos de hipoteca, sendo que cada ponto custa 1% do valor total do empréstimo. Um ponto de hipoteca equivale a uma diminuição de 0,25% na taxa de hipoteca.